대신증권 1. 농심에 대해 단기적으로 수익성 개선이 제한적일 것으로 보고 목표주가를 기존 49만원에서 45만원으로 하향 조정. 2.
투자의견은 '매수' 농심 올해 2분기 실적 1. 연결기준 매출액 전년 동기 대비 1% 증가한 8677억원, 영업이익 8% 감소한 402억원 1.1 컨센서스(증권사 전망치 평균)를 하회. 2.
별도 기준 매출액은 2% 증가한 7030억원, 영업이익은 80% 늘어난 312억원을 기록. 3. 해외 시장은 일본, 호주, 베트남의 신제품 효과 및 유통채널 확대 영향으로 두 자릿수 성장세를 보이며 해외 매출액이 7% 증가했으나 북미와 중국 부진으로 영업이익은 54% 감소 4.
하반기에는 해외 모멘텀 강화가 예상. 정한솔 대신증권 연구원 1.
"단기적으로 마케팅비, 입점 수수료 등 비용 부담이 동반되는 구간으로 전사 수익성 개선은 제한적일 것" 2. "브랜드 인지도 제고와 유통채널 확장을 기반으로 실적 가시성이 확보되는 시점부터 주가 반등을 기대할 수 있을 것" 3...
