본 글은 데이터의 지속적 보완을 전제로 연 2회 이상 업데이트를 목표로 하는 분산 투자 분석의 핵심 내용을 정리한다. 최종 업데이트는 2026년 5월 15일이며 데이터 기준일은 2026년 4월 24일이다. 분산 투자 대상 ETF의 기본 정보 분석에 사용한 데이터와 가정, 비과세 배당 재투자 누적 수익률 및 수익률 특성으로는 명목 누적 수익률과 인플레이션 반영 실질 누적 수익률이 제시된다. 수익률 특성으로는 인플레이션 반영 수익률의 차이와 상대 수익률 특성, 그리고 환율 효과가 포함된 인플레이션 반영 수익률이 다뤄진다.
분산 투자 효과는 인플레이션 반영을 전제로 투자 시점에 따른 상관성의 변화와 투자 비중에 따른 분산 효과(수익률, 변동성, CVaR 95% 위험 수익률)를 중심으로 설명되며, 분산 투자 기간에 따른 수익률과 위험의 변화도 함께 분석된다. 수익률 지표의 변화로 평균 수익률과 중앙값이, 위험 지표의 변화로 최저 수익률, CVaR 95%, 원금 손실 확률이 제시된다. 1년 분산 투자 시 투자 비중에 따른 주요 지표 역시 인플레이션 반영 하에 제시된다.
현금 흐름 창출의 안정성과 위험은 정액 인출 시, 정률 인출 시(TBD), 그리고 정률 인출과 상하한 제한 시(TBD)의 관점에서 논의된다. 데이터 기준 기간은 2011년 10월 20일 SCHD 첫 거래일로 설정되며, 2026년 4월 24일의 데이터로 3,648거래일 약 14.5년을 포함한다. 그래프 해석 방법 설명은 영상 “데이터로 보는 분산 투자 그래프 및 통계량 해설”의 내용을 참고하는 형식으로 제시된다. 데이터로 보는 분산 투자 그래프와 통계량 해설은 관련 영상 링크로 연결된다.
